Canada only carries out ‘limited enforcement’ of the Corruption of Foreign Public Officials Act (CFPOA) according to the latest biannual Transparency International Report.
Enhancing Trust Transparency: Transparency International’s Revisions to Recommendation 25
The Financial Action Task Force (FATF), the global anti-money laundering and anti-terrorist financing governing body, recently held public consultations concerning its guidance on trusts. In Recommendation 25 (R25) of the FATF guidelines for members, the FATF calls upon countries to “ensure that there is adequate, accurate and timely information on express trusts, including information on the settlor, trustee and beneficiaries that can be obtained or accessed in a timely fashion by competent authorities”.
Améliorer la transparence de la fiducie : Révisions de Transparency International à la Recommandation 25
Le Groupe d'action financière (GAFI), l'organe directeur mondial de la lutte contre le blanchiment d'argent et le financement du terrorisme, a récemment organisé des consultations publiques concernant ses orientations sur les fiducies. Dans la recommandation 25 (R25) des lignes directrices du GAFI à l'intention de ses membres, le GAFI invite les pays à "s'assurer qu'il existe des informations adéquates, précises et opportunes sur les fiducies, y compris des informations sur le constituant, le fiduciaire et les bénéficiaires, qui peuvent être obtenues ou consultées en bonne et due forme par les autorités compétentes".
Looking Eastward: The End Snow Washing Coalitions Consults with New Brunswick on Beneficial Ownership Registry Implementation
Un regard vers l'Est : La Coalition End Snow Washing consulte le Nouveau-Brunswick sur la mise en œuvre du registre de propriété effective
Développement d'un registre efficace de la propriété effective : La Coalition End Snow Washing répond à ISDE Canada
Developing an Effective Beneficial Ownership Registry: The End Snow Washing Coalition Responds to ISED Canada
Les recommandations du rapport final de la Commission Cullen constituent une victoire majeure pour empêcher l'argent sale d'entrer dans les sociétés et propriétés fictives au Canada
Après trois ans de témoignages d'experts et la contribution de deux cents témoins, la Commission Cullen de la Colombie-Britannique a publié son rapport final. L'une des principales victoires du rapport est la recommandation faite à la Colombie-Britannique de travailler avec le gouvernement fédéral pour créer un registre centralisé de la propriété effective, de classe mondiale, qui couvrirait éventuellement l'ensemble du pays.
Cullen Commission Final Report Recommendations Mark Major Victory For Deterring Dirty Money From Entering Shell Companies and Shell Properties in Canada
After three years of expert testimony and insight from two-hundred witnesses, the British Columbia Cullen Commission released its final report. A key win in the report is the recommendation for British Columbia to work with the federal government to create a centralized, beneficial ownership registry that is world-class, and would eventually cover the entire country.
TI Canada Provides Testimony to Senate Standing Committee on Banking, Trade and Commerce
TI Canada présente un témoignage devant le Comité sénatorial permanent des banques et commerce
L'application des sanctions russes - Le Canada est-il à la hauteur ?
Enforcing Russian Sanctions – Is Canada up to the task?
Budget 2022 strikes critical blow against corruption with commitment for a publicly accessible beneficial ownership registry for companies and properties
TI Canada Testifies in Senate on Bill S-217
On March 24th, Transparency International Chair and President, Susan Côté-Freeman testified on behalf of TI Canada at the Standing Senate Committee on Foreign Affairs and International Trade. Susan was called as an expert witness on Bill S-217 - An Act respecting the repurposing of certain seized, frozen or sequestrated assets.